Dường như có một khoảng cách khá lớn về hiệu suất giữa nhóm cổ phiếu vốn hóa nhỏ và nhóm cổ phiếu vốn hóa lớn. Russell 2000, chỉ số theo dõi hiệu suất các cổ phiếu vốn hóa vừa và nhỏ, đã tăng điểm không mấy ấn tượng trong quý 1 năm 2024. Tính trong quý giao dịch đầu tiên kết thúc vào thứ Sáu, chỉ số Russell chỉ tăng 4,81% trong khi S&P500 và Nasdaq Composite tăng lần lượt 10,16% và 9,11%. Tuy nhiên, với việc nhiều cổ phiếu vốn hóa nhỏ tăng điểm kém hơn nhóm cổ phiếu vốn hóa lớn, hiện tại có thể là thời điểm để các nhà đầu tư tìm kiếm những cổ phiếu vốn hóa nhỏ được định giá ở mức thấp nhất để mua vào trong tháng 4.
Dưới đây là ba cổ phiếu vốn hóa nhỏ có mức định giá thấp nhất nên mua trong tháng Tư.
Titan Machinery (TITN)
Titan Machinery (NASDAQ:TITN) là đại lý thiết bị nông nghiệp và xây dựng chuyên phân phối các sản phẩm như máy kéo, máy liên hợp, máy xúc và máy xúc lật. Nông nghiệp và thiết bị nông nghiệp có thể không phải là lĩnh vực hấp dẫn đối với các nhà đầu tư, nhưng Titan Machinery đã đạt mức tăng trưởng mạnh mẽ trong những năm qua.
Bất chấp giá nhiên liệu tăng cao trong năm 2022, doanh thu của Titan vẫn tăng 29,1% so với cùng kỳ năm trước đó, đồng thời tỷ suất lợi nhuận cũng không ngừng được cải thiện. Cụ thể, tỷ suất lợi nhuận gộp và tỷ suất lợi nhuận EBITDA đều tăng nhẹ so với cùng kỳ năm trước đó. Không dừng lại ở đó, Titan tiếp tục đạt được tăng trưởng vững chắc ở mức hai con số trong năm 2023 với doanh thu tăng gần 25% lên 2,75 tỷ USD từ mức 2,21 tỷ USD trong năm 2022.
Titan có mức vốn hóa thị trường là 593,9 triệu USD và cổ phiếu của đại lý thiết bị này hiện được giao dịch ở hệ số giá trên thu nhập dự phóng (P/E) 7,6x. Bất chấp sự tăng trưởng mạnh mẽ trong nhiều quý gần đây, TITN vẫn đạt hiệu suất thấp hơn thị trường trong 12 tháng qua. Cụ thể, cổ phiếu đã giảm giá hơn 20%. Hầu hết các cổ phiếu thị trường chứng khoán Mỹ đã tăng giá lên mức được cho là đắt đỏ kể từ đầu năm 2024. Các bội số giao dịch đều mở rộng, vì vậy việc đầu tư vào một công ty có tốc độ tăng trưởng ổn định và bội số giao dịch cổ phiếu thấp có thể là một cách để tránh thảm họa thua lỗ.
ACM Research (ACMR)
ACM Research (NASDAQ:ACMR) là nhà sản xuất thiết bị bán dẫn chuyên cung cấp cho các nhà sản xuất chất bán dẫn các thiết bị và công nghệ xử lý ướt, đồng thời nhà sản xuất này đặc biệt tập trung vào thị trường bán dẫn nội địa Trung Quốc.
Kết quả hoạt động kinh doanh của ACM Research trong năm 2023 là hết sức rất ấn tượng và vượt qua các ước tính của Phố Wall. Báo cáo thu nhập gần đây của công ty cũng vậy. Doanh thu cả năm tăng 43% so với cùng kỳ năm trước lên 558 triệu USD. ACM Research kỳ vọng doanh thu trong năm 2024 sẽ tăng trưởng vững chắc ở mức hai con số. Cũng trong năm tài chính 2024, công ty dự báo đơn vị có trụ sở tại Thượng Hải sẽ tăng trưởng mạnh.
Mặc dù ACMR đã tăng giá gần 50% từ đầu năm đến nay nhưng giá cổ phiếu của công ty đang giao dịch ở mức bội số định giá tương đối rẻ. Bội số EV/EBITDA dự phóng của ACMR là 13,4x và hệ số giá trên thu nhập dự phóng (P/E) của nó là 20,0x. ACM Research có giá rẻ so với các cổ phiếu bán dẫn khác và triển vọng tăng trưởng của công ty có thể thúc đẩy cổ phiếu này tăng cao hơn nữa.
Digi International (DGII)
Digi International (NASDAQ:DGII) cung cấp các sản phẩm, dịch vụ và giải pháp kết nối Internet of Things (“IoT”) quan trọng cho doanh nghiệp và các sứ mệnh. Các doanh nghiệp hoạt động trong lĩnh vực dịch vụ chính phủ, dịch vụ sản xuất, chăm sóc sức khỏe và chuỗi cung ứng cũng như lĩnh vực hậu cần có thể triển khai sản phẩm IoT của Digi để giám sát cơ sở hạ tầng thông tin quan trọng.
Digi International hiện có hai mảng hoạt động chính: Sản phẩm & dịch vụ IoT và Giải pháp IoT. Mảng sản phẩm & dịch vụ IoT đóng góp 77,7% doanh thu của năm tài chính 2023 và hỗ trợ khách hàng chính phủ cũng như “nhà sản xuất thiết bị gốc” (OEM) triển khai các giải pháp kết nối IoT, bao gồm mô-đun nhúng và không dây, console server, bộ định tuyến doanh nghiệp và công nghiệp. Trong khi mảng Giải pháp IoT đóng góp 22,3% tổng doanh thu trong năm tài chính 2023 và bao gồm nhiều giải pháp và dịch vụ khác nhau như giải pháp theo dõi nhiệt độ không dây và các dịch vụ giám sát dựa trên tình trạng khác. Trong quý 1 của năm tài chính 2024, Digi đã nỗ lực tăng doanh thu định kỳ hàng năm (ARR) lên 108 triệu USD và với việc công ty không ngừng mở rộng cơ sở khách hàng, cổ phiếu DGII có thể trở thành một khoản đầu tư hấp dẫn. Mặc dù đã tăng giá gần 23% tính từ đầu năm đến nay, nhưng cổ phiếu DGII hiện đang giao dịch ở mức giá gấp 15,0 lần thu nhập dự phóng (P/E 15x).
