Mục Lục
- Khả năng phát hiện và chọn những doanh nghiệp sinh lời của Buffett đã mang lại lợi nhuận khủng cho các cổ đông của Berkshire.
- Kraft Heinz sở hữu những thương hiệu hàng đầu có thể thúc đẩy tăng trưởng lợi nhuận khi lạm phát ở mức ôn hòa.
- Sức mạnh thương hiệu của Apple là lý do chính khiến Buffett tiếp tục nắm giữ số cổ phần trị giá hơn 150 tỷ USD.
Các quyết định đầu tư của Warren Buffett kể từ khi tiếp quản Berkshire Hathaway vào năm 1965 đã đưa cổ phiếu của công ty này đạt mức sinh lời 3.787.464% tính đến cuối năm 2022. Buffett đã chứng tỏ năng lực phi thường và ổn định trong việc chọn đầu tư vào những doanh nghiệp sinh lời khủng, mang lại sự giàu có lâu bền cho các cổ đông và một số thương hiệu hàng đầu trong danh mục cổ phiếu hiện tại của Berkshire sẽ là sự bổ sung chất lượng cho danh mục đầu tư của bất kỳ ai quan tâm.
Hiện tại, Kraft Heinz (KHC) và Apple (APPL) là hai cổ phiếu của Berkshire sở hữu sức mạnh thương hiệu vượt trội và một trong số đó đang được giao dịch ở mức giá hời. Chúng ta sẽ cùng tìm hiểu ở phần dưới đây tại sao Buffett tiếp tục nắm giữ lượng lớn cổ phần tại hai công ty này và tại sao hai cổ phiếu này có thể là những khoản đầu tư tuyệt vời cho năm 2024.
1. Kraft Heinz
Berkshire Hathaway nắm giữ cổ phần lớn tại Kraft Heinz từ năm 2015. Kraft Heinz được hưởng lợi từ các thương hiệu mạnh và quyền định giá. Những lợi thế này đã giúp doanh thu bán hàng của công ty này tăng trưởng ngay cả trong một năm mà người tiêu dùng phải thắt chặt chi tiêu do lạm phát gia tăng. Mặc dù cổ phiếu của công ty nhu yếu phẩm này hiện được giao dịch ở mức định giá rẻ, nhưng triển vọng kinh tế lạc quan do lạm phát hạ nhiệt sẽ thúc đẩy cổ phiếu tăng giá.
Ban lãnh đạo đã và đang có những quyết sách đúng đắn để tạo đà tăng trưởng dài hạn cho công ty. Tối ưu hóa chi phí đã giúp cải thiện tỷ suất lợi nhuận của Kraft từ mức một con số ba năm trước lên 11% vào năm 2023. Tỷ suất lợi nhuận cao hơn giúp ban lãnh đạo có nhiều nguồn tiền hơn để chi cho việc giảm nợ, đầu tư vào tiếp thị, công nghệ và trả cổ tức, mang lại lợi nhuận lớn hơn cho nhà đầu tư từ cổ phiếu tăng giá.
Trong năm 2024, Kraft có thể gặp nhiều khó khăn hơn trong việc tăng doanh số bán hàng, nhưng lạm phát hạ nhiệt và chi phí chuỗi cung ứng sẽ là những đòn bẩy mang lại lợi nhuận lớn cho Kraft Heinz.
Lúc này chính là thời điểm lý tưởng để mua cổ phiếu Kraft khi giá còn rẻ trước khi những kết quả hoạt động kinh doanh tốt hơn của công ty sẽ đẩy giá cổ phiếu tăng cao. Cổ phiếu này hiện được giao dịch ở hệ số giá trên thu nhập dự phóng (P/E) 12,5. Ngoài khoản lợi nhuận từ giá cổ phiếu tăng, các nhà đầu tư vào cổ phiếu này còn nhận được mức cổ tức khá với tỷ suất cổ tức hiện tại 4,15%, cao hơn mức trung bình của thị trường.
2. Apple
Tại cuộc họp cổ đông năm 2023 của Berkshire Hathaway, Buffett đã gọi Apple là doanh nghiệp tốt nhất trong danh mục đầu tư của Berkshire Hathaway. Đó là một nhận xét được đưa ra sau khi xem xét số lượng lớn các doanh nghiệp mà Buffett đã mua cổ phần trong nhiều năm qua. Tính đến cuối quý 3, Berkshire nắm giữ 156 tỷ USD cổ phiếu Apple.
Buffett nhận thấy giá trị mà người tiêu dùng đặt vào những chiếc iPhone của họ khiến Apple giống một thương hiệu tiêu dùng hơn là một công ty công nghệ. Buffett cũng đã nhận xét tại cuộc họp năm ngoái rằng mọi người sẽ sớm từ bỏ chiếc ô tô cũ trị giá 35.000 USD thay vì chiếc iPhone trị giá 1.500 USD.
Bất luận như thế nào, điều quan trọng nhất là Apple có thể biến doanh số bán những thiết bị này thành lợi nhuận khổng lồ. Apple tạo ra một tỷ suất lợi nhuận cao lên tới 25%, cao hơn nhiều so với mức 10%, mức được coi là trung bình. Apple chi trả một phần nhỏ lợi nhuận dưới dạng cổ tức cho các cổ đông, nhưng Buffett đặt cược nhiều hơn vào khoản lợi nhuận mà Apple thu được từ tái đầu tư vào dịch vụ và sản phẩm mới để tạo ra nhiều doanh thu hơn mỗi năm. Apple tạo ra một tỷ suất lợi nhuận trên vốn đầu tư rất cao ở mức 56%, điều này sẽ mang lại sự tăng trưởng lợi nhuận cho các cổ đông trong nhiều năm nữa.
